SEC схвалила всі 11 заявок на спотовий біткоїн-ETF

Увечері 10 січня Комісія з цінних паперів і бірж США (SEC) повідомила про схвалення 11 заявок на спотові біржові фонди на базі першої криптовалюти.

Серед допущених емітентів: Bitwise, Grayscale, Hashdex, BlackRock, Valkyrie, BZX, Invesco, VanEck, WisdomTree, Fidelity і Franklin Templeton. Початок торгів очікується 11 січня.

«Після ретельного розгляду Комісія дійшла висновку, що пропозиції відповідають Закону про біржі, а також правилам і положенням, застосовним до національної біржі цінних паперів», — йдеться в документі.

Поряд із наказом про схвалення, SEC опублікувала промову голови Гері Генслера. Він підтвердив рішення відомства, але додав попередження про ризики.

За словами чиновника, перша криптовалюта насамперед є «спекулятивним, нестабільним активом, який також використовується для незаконної діяльності, включно з програмами-здирниками, відмиванням грошей, ухиленням від санкцій і фінансуванням тероризму».

«Хоча сьогодні ми схвалили лістинг і торгівлю деякими спотовими біткоїн-ETP, ми не схвалюємо і не схвалювали сам біткоїн. Інвестори повинні зберігати обережність щодо безлічі ризиків, пов’язаних із ним і продуктами, вартість яких прив’язана до активу», — додав він.

Затверджувальний наказ стосується форм 19b-4, але емітентам потрібне додаткове схвалення S-1 для запуску на біржах. Наразі Комісія займається перевіркою цих документів, ймовірно, щоб встигнути до відкриття торгів.

Реакція емітентів і спільноти

Один із заявників — компанія Grayscale — запланував початок торгів GBTC на NYSE Arca 11 січня.

BlackRock також підтвердила схвалення iShares Bitcoin Trust (IBIT) для запуску на Nasdaq.

«Через IBIT інвестори зможуть отримати доступ до біткоїнів економічним і зручним способом», — сказав глава американського підрозділу фірми Домінік Рое.

Глава ARK Invest Кеті Вуд теж призначила запуск ARK 21Shares Bitcoin ETF (ARKB) на 11 вересня. За її словами, компанія вже веде переговори з державними пенсійними фондами та казначействами штатів про інвестування в першу криптовалюту.

Bitwise пообіцяла жертвувати 10% доходу від Bitwise Bitcoin ETF (BITB) на розвиток мережі біткоїна, включно з проєктами OpenSats і Human Rights Foundation.

У VanEck ще перед запуском фонду виділили $10 000 на користь Bitcoin Core, а також взяли зобов’язання направляти організації 5% прибутку від VanEck Bitcoin Trust (HODL) протягом 10 років.

«Ми не біткоїн-туристи. Протягом 7 років — з 2017 року — ми виступаємо за схвалення ETF і навчаємо ринок за допомогою семінарів за сніданком у нашому офісі в центрі міста, дослідницьких робіт і багато чого іншого. […] Спасибі, Сатоші, за запуск найважливішої технології фінансової свободи в епоху інтернету», — заявив глава організації Ян ван Ек.

Співзасновник Tron Джастін Сан заявив, що схвалення біткоїн-ETF у США демонструє «нестримний криптотренд».

«У найближчому майбутньому азійські та китайські ринки також скористаються цією можливістю, і перша криптовалюта в кінцевому підсумку досягне 8 млрд користувачів по всьому світу», — написав він.

Співзасновник і керуючий партнер SkyBridge Capital Ентоні Скарамуччі заявив у бесіді з The Block, що схвалення спотових біткоїн-фондів означає визнання активу «законним».

«Ми вважаємо, що це схвалення прокладе шлях до ширшого розповсюдження і визнання переваг і корисності цифрових активів та інфраструктури на основі блокчейну», — додав підприємець.

Що далі?

Протягом 24-48 годин після початку торгів уся увага буде прикута до очікуваного припливу коштів у біткоїн, вважає керівник торгової платформи TradeStation Ентоні Руссо.

«Прогнози варіюються від істотних до рекордних, при цьому деякі припускають приплив кількох мільярдів доларів — безпрецедентний подвиг у сфері ETF», — уточнив експерт.

За словами Руссо, фінансові установи володіють активами на суму понад $100 трлн, і частина цих коштів може бути спрямована в першу криптовалюту. Він також відзначив здатність інституціоналів «долати нормативні перешкоди» для включення активу до своїх стратегій.

Старший віцепрезидент із цифрових активів агентства Moody’s Investors Service Раджив Бамра припустив, що схвалення ETF посприяє більш стабільному і ліквідному крипторинку.

Однак стійкість цієї позитивної тенденції «залежить від траєкторії глобальної грошово-кредитної політики» і доступності криптовалюти для інституційних інвесторів через відповідні інструменти.

«Такий підвищений інтерес і легітимність, ймовірно, викличуть хвилю інновацій, залучаючи більше талантів і капіталу в галузь», — заявив CEO Tether Паоло Ардоіно.

Президент консультанта The ETF Store Нейт Джерачі припустив, що після зниження ажіотажу навколо спотових біткоїн-ETF ринок сфокусується на Ethereum-продуктах.

Раніше BlackRock і Fidelity Investments подали заявки на спотовий біржовий фонд на базі другої за капіталізацією криптовалюти.

«У поєднанні з перемогою Grayscale у суді та схваленням SEC спотових біткоїн-ETF, агентству тепер буде важко відхилити ETH-ETF, не наражаючи себе на ще один позов», — зазначив Джерачі.

Співзасновник Volatility Shares Стюарт Бартон також оптимістично налаштований щодо Ethereum. На його думку, факту запуску ф’ючерсних фондів на основі активу достатньо для схвалення спотових.

Сам біткоїн незначно відреагував на новину про ETF, проте монета в моменті підіймалася вище $47 000.

Зараз актив зберігає позитивний тренд, торгуючись на рівні $46 185. Згідно з CoinGecko, його капіталізація перевищила позначку $900 млрд.

Нагадаємо, за кілька годин до офіційної заяви SEC акаунт регулятора було скомпрометовано. Зловмисники виклали фейкову новину про схвалення ETF, викликавши високу волатильність на ринку.

Спільнота розкритикувала Комісію за недбалість щодо кібербезпеки. CEO Ripple Бред Гарлінгхаус порадив відомству провести розслідування щодо «самого себе».